凌晨三点，参谋本部收到了乃木的第二封电报：将回复俄方，于2日正午在水师营举行投降事宜的会谈。

早上六点，第三军参谋山冈熊治少佐带着回信来到水师营，着手安排会场布置。会场安排在种有大枣树院子的医疗所，伤员已经被转移，三间屋子分别为谈判室和日俄双方的休息室，房间内安放了取暖炉，手术台被改用为谈判桌，日方休息室还架设了直通司令部的电话。

七点四十分，山县有朋接到长冈关于第二封电报的通报后，与侍从长德大寺实则通了电话，德大寺转述了天皇的意向，要求保证斯特塞尔的“名誉”。山县于八点将此旨意电告了乃木。

九点三分，山冈将乃木的回信交给了马尔坚科。

接到马尔坚科带回的回信，斯特塞尔长舒了一口气，他彻夜都在等待着回复，担心如果日军不作答或拒绝投降的话，很可能他会被反对派夺权，那么巷战就将不可避免了。好在日军接受了提案，斯特塞尔随即任命莱伊斯为全权代表，唯一的条件就是要能保证旅顺口俄军的“名誉”。

九点三十分，长冈外史进宫，紧急求见天皇，呈上了乃木的第二封电报，向天皇说明数小时后即将开始旅顺口开城投降谈判，并以此作为新年献礼。天皇并无特别表示，只是点了点头。

此时，满州军总司令部却发生了解散第三军的论争。

针对第三军攻略旅顺口的迟缓状况，参谋本部、总司令部对其的非议声不断，儿玉此前即有了重建第三军司令部的构想，随着投降谈判的开始，儿玉认为时机已经成熟，并指令田中义一起草电报。

松川敏胤则认为当此接洽投降谈判阶段解散司令部，表明大本营认为第三军的作战是失败的，是抹杀其功绩的做法，对士气的影响太大，后患无穷。

儿玉便召集参谋商议此事，很快得出了结论，参谋们一致认为在第三军已取得胜利的情况下，这样做太令部队蒙羞，以解散司令部的方式追究过去的责任过于残酷。第三军付出了相对于俄军六倍的代价才拿下旅顺口，必须追究司令部的责任，但解散的手段过于激烈，除了令司令部成员陷入自责外还将打击部队的士气。因此，责任可归咎于参谋长伊地知幸介，另外再更迭部分参谋人员。儿玉表示同意，并将汇总的意见报东京审批。

这是一个含糊不清的解决方案，把原本应该是指挥官承担的责任转嫁给了参谋部门，明显是扰乱组织秩序的做法。但在当时，维护“武士”的名誉是件重要的事情，谷寿夫在他的讲义《日俄战争秘史》中感叹道：“如果真要追究，恐怕乃木当时就要切腹了！”

第三军司令部当然还不知道此事，对俄军是否真的要投降也还不能完全明确。

2日凌晨一点，司令部命令前线各部天明后停止攻击行动，等候谈判结果。两军都没有接到正式休战通知，天亮后仍在挖掘战壕，零星的射击也未中断。

上午十一点，薇拉夫人召见了马尔坚科，要求他促成谈判达成。马尔坚科知道夫人表示的就是斯特塞尔的意思。

约定的正午时分，日方谈判代表已到了水师营，俄方代表则刚刚出发。由于日军使用的是东京时间，双方出现了一个小时的“理解误差”。

下午一点二十分，俄方使节抵达水师营。

一点三十分，双方进入会场。日方的全权代表是伊地知幸介，代表包括第1舰队参谋岩村团次郎中佐、法律顾问有贺长雄、参谋山冈熊治、津野田是重。俄方除全权代表莱伊斯外，还有“列特维赞”号舰长斯特诺维奇上校、第4师代参谋长德米特列夫斯基中校、第7师代参谋长格罗温中校、红十字会理事帕拉肖夫和马尔坚科。日方带了两名翻译，俄方也带了一名。会谈及文书以英语和法语为主进行。

双方交换了委任状，相互介绍了人员后落座，山冈和津野田作为书记移到了谈判桌边上的小桌上。伊地知首先开口，询问俄方是否有提案，莱伊斯表示没有。日方随即出示了投降条件，俄方回到到休息室进行了商讨。

下午两点三十五分，会谈重新开始，俄方提出了以下要求：

①第1、第7条中关于宣誓释放一条，希望不仅适用于将校、志愿兵和官吏，也适用于普通士兵；

②宣誓事项需发电报向沙皇汇报；

③第2条交出军旗一项，因已烧毁（实际已用驱逐舰运走），希望取消此条款；

④投降的将校希望保留马匹和勤务员；

⑤宣誓释放的人希望能保留必要的私人财产；

⑥保全与红十字会相关的房屋和财产。

三点七分，日方退席商讨。有贺长雄向乃木汇报：“从俄方的主要诉求来看，其签字投降之意非常明确。”

乃木随即电令各部：“敌即将投降，立即停火，禁止采取敌对行动！”第一线官兵登时欢庆起来，纷纷走出阵地，此举并没有引来俄兵的射击。左翼白玉山炮台方面后备第4旅团的前线陆续有俄兵到访，握手拍肩，相互慰劳。这是战史中极少见到的情景。

三点三十七分，会谈继续进行。日方针对俄方的要求做出了回复：

①关于士兵的宣誓释放不适用于士官和士兵，仅适用于志愿兵；

②发给沙皇的请示电报需由日方代发；

③军旗条款可取消；

④投降的将校可保留勤务员，但不得保留有马匹；

⑤将校携带的行李不能超过日本将校的携带量，家属可适当放宽；

⑥同意红十字会条款。

四点三十五分，双方达成一致。有贺长雄和马尔坚科用英文作成了《旅顺口开城投降条约》，条约共十一条、附录十二条，关于开城和接收的内容为：

①作为投降的担保，俄方于1月3日正午前撤出椅子山和大小案子山一带的堡垒；

②双方委员于1月3日正午在白玉山北麓、旅顺口老市区入口集合，安排各种设施的接收；

③1月3日下午三点，释放日本俘虏；

④第一批俄方军人于1月5日上午九点在新市区西面的鸦鸬嘴集合，将校和官吏可佩剑，士兵可携带一日的口粮，但不得携带武器。

伊地知立即向司令部报告了谈判结束的消息，莱伊斯则派人回旅顺口报信。

六点，乃木电告满州军总司令部：“下午谈判结束，对方基本接受了我方的条件，开城投降的签字很快就将完成。”

七点，乃木下达了接收旅顺口的命令，规定了接收官员和接收范围：炮兵司令丰岛阳藏（武器弹药）、陆战队重炮指挥黑井悌次郎（舰艇）、主计总监吉田丈治（给养物资）、工兵部长榊原升造（危险品）、第7师团长大迫尚敏（受降）、军医总监落合泰藏（卫生）、后备第4旅团长竹内政策（行政）。

晚上九点，俄方委员通过周家屯的第三军通讯所向沙皇发去了急电：“本日已签署了开城投降条约，日方允许部分将校和文官在宣誓放弃战争义务后回国，否则都将被视作俘虏，请陛下裁决。斯特塞尔。”

九点四十五分，条约文书作成，双方各派两人代表各自的海陆军签字。

十点，日方提供了晚餐，简单地交流了旅顺口的人口、水和粮食问题。

十一点，双方委员离开谈判所回营。此时周围已满是日军的欢呼声和庆祝的篝火。

附：水师营谈判会场示意图